Entenda como o valuation correto evita prejuízos na venda de empresas de médio porte no mercado de M&A brasileiro atual.
As operações de fusões e aquisições, conhecidas como M&A, movimentaram R$ 210,7 bilhões no Brasil ao longo de 2026, segundo levantamento da TTR Data. Entre os meses de janeiro e agosto, o mercado brasileiro registrou 834 transações, revelando um cenário corporativo muito mais seletivo e concentrado.
Apesar de uma queda de 31% na quantidade de operações em relação ao ano anterior, o volume financeiro negociado cresceu 11%, impulsionado pelo interesse de fundos de private equity e grandes grupos empresariais nas companhias do middle market, conforme informação divulgada por moeny times.
As médias empresas já representam cerca de 70% do volume mundial de operações de M&A, segundo dados da PitchBook, exigindo dos empresários brasileiros maior preparo técnico para lidar com compradores experientes, equipes de auditoria e complexas etapas de negociação.
Como funciona o valuation nas transações
Definir o preço de venda com base apenas em expectativas pessoais pode prejudicar seriamente uma negociação corporativa no Brasil.
Especialistas utilizam metodologias financeiras avançadas, a exemplo do fluxo de caixa descontado, avaliação por múltiplos e transações comparáveis.
Esses critérios técnicos ajudam a mensurar ativos, passivos e riscos reais, afastando critérios puramente subjetivos do processo de venda.
Riscos na etapa de due diligence
Do outro lado da mesa de negociação, compradores profissionais contam com suporte especializado em finanças, auditoria e estruturação.
Empresários inexperientes podem aceitar propostas inferiores ao valor justo por desconhecerem o real potencial econômico do próprio negócio.
Além disso, inconsistências em demonstrações financeiras durante a due diligence geram descontos severos e perda de poder na transação.
Ferramentas gratuitas para cálculo
Para solucionar a falta de preparo inicial, iniciativas de mercado como a ferramenta da Empiricus Research simplificam o acesso ao valuation.
Em poucos cliques, empresários obtêm uma estimativa inicial baseada em dados próprios, identificando fatores que comprimem o valor da companhia.
Conhecer essas métricas com antecedência permite corrigir falhas antes de iniciar qualquer rodada de captação, fusão ou venda de quotas.
Perguntas Frequentes
O que é M&A no mercado corporativo?
M&A significa fusões e aquisições, abrangendo transações de compra, venda e união entre empresas para expansão de negócios.
Por que o valuation é importante na venda de uma empresa?
O valuation determina o valor econômico real da companhia, evitando que o empresário aceite propostas abaixo do justo.
Como calcular o valor de uma empresa de médio porte?
Utilizam-se métodos como fluxo de caixa descontado, múltiplos de mercado e análise de transações comparáveis recentes.